建设期利息计算的内在逻辑「建设期利息计算的内在逻辑」

今天的内容可能对资深从业者来说比较简单，希望能对入门者产生一些启发。

建设期利息的计算核心非常明确，就是，当年贷款按照50%计息，以往贷款按照100%计息。利息不还的累计进本金，逐年付息的不用累计。

（本文仅针对可研阶段）

建设期利息为什么计入总投资？

要说明这个问题，需要引入会计的一个概念“资本化”和“费用化”。

咨询行业很多从业者可能和我一样，是工程类专业的背景，所以对会计上的一些概念不太熟悉。

资本化是指企业的某一项支出，不能当做费用一次性计入，而应该当计入长期资产的成本，并在以后的年度通过折旧或摊销的形式分批进入成本费用。

费用化是指企业的某一项支出不符合企业长期资产的确认条件，不能计入该资产的成本。

从这里我们就能明白建设期利息计入总投资的原因了。

建设期利息，属于为了完成一项固定资产投资而产生的成本，应该计入固定资产原值，进行折旧、摊销。

建设期利息当年为何只计一半？

书本上对建设期利息的解释是，年内均匀投入计50%，年初一次性投入计100%。

投入的主体是谁呢？

我刚入行的时候认为，投入的主体是银行。

银行年初将所有贷款一次性给建设单位，建设单位就要计100%的利息。年初给一部分，年中给一部分，年末给一部分，一年均匀给建设单位放款，就计50%。

通过在工作中不断学习我发现，投入的主体，是建设单位，和银行没有什么关系。

年初，银行将贷款一次性发放给建设单位。建设单位在使用这笔贷款的时候，如果年初全部一次性投入进工程中，如给乙方单位结清欠款，付各类预付款，购买材料等等。这个时候按照100%计算利息。

如果是每个月按照进度，有计划地给乙方单位付款，就按照50%进行计算。

原因在于，未支付的款项，是躺在建设单位银行账户中的。账户中的钱是会产生利息的。

这部分钱，不仅仅可以躺在活期账户，也可以躺在定期账户，甚至是理财账户。

所以在可行性研究报告阶段的估算中，将这部分未使用的钱所对应的存款利率，粗略地按照同借款利率相同进行了计算。

年内均匀投入的情况下，存款收益与贷款利息相抵，可抵扣50%贷款利息。

这就是，年内均匀投入，当年的贷款只计50%的原因了。

牛角尖

如果，当年贷款6亿元，只花了3亿，剩下的3亿在第二年才花出去。这个应该怎么算？

其实算法是一样的。按照每年花出去的贷款总额来进行计算。

当年花了3亿，就只计当期投入的3亿贷款，按照50%计息。多出去的3亿不进行计算。

原因在于，默认贷款利率等于存款利率的情况下，没用的部分产生的费用和收益是相等的。

第二年投入剩余3亿时，第一年已经投入的3亿按照100%计息，第二年投入的3亿按照50%计息。

综上，计算建设期利息时，只用考虑建设单位怎么花贷款，按照建设单位每年贷款的投入金额计算建设期利息，不需要考虑银行怎么放贷款。

首发于公众号：做可研的人

建设期利息怎样计算？

建设期利息的计算公式为

式中：

Q——建设期应计利息；

Pj  1——建设期第j-1年末贷款累计金额与利息累计金额之和；

Ai——建设期第j年贷款金额；

i——年利率。

【例1】

某新建项目，建设期为3年，分年均衡进行贷款，第一年贷款300万元，第二年贷款600万元，第三年贷款400万元，年利率为12％，建设期内利息只计息不支付，试计算建设期贷款利息。

【解:】

在建设期，各年利息计算如下：

（万元）　　

(万元)　　

(万元)

所以，建设期贷款利息Q = Q1 + Q2 + Q3 = 18 + 74.16 + 143.06 = 235.22(万元)。

扩展资料：

建设期利息主要是建设期发生的支付银行贷款、出口信贷、债券等的借款利息和融资费用。

建设期利息包括向国内银行和其他非银行金融机构贷款、出口信贷、外国政府贷款、国际商业银行贷款以及在境内外发行的债券等在建设期间内应偿还的借款利息。

当总贷款是分年均衡发放时，建设期利息的计算可按当年借款在年中支用考虑，即当年贷款按半年计算，上年贷款按全年计算。

参考资料来源：百度百科－建设期利息

建设期利息怎么算

建设期利息计算公式：

1、各年应计利息＝（年初借款本息累计＋当年借款额÷2）×年利率

2、复利计算：建设期计利息＝∑【（上一年年末借款本息累计＋当年借款额÷2）×年利率】。该计算公式表明：建设项目的借款利息在建设期内的一个计息周期进行计算，但没有在该周期进行偿还，该借款利息的金额将进入建设期内的下—计息周期作为借款本金计算利息。

3、单利计算：建设期计利息＝∑【（上一年年末借款本金累计＋当年借款额÷2）×年利率】。该计算公式表明：建设项目的借款利息在建设期内的一个计息周期进行计算，并在该周期进行了偿还，该借款利息的金额不再进入建设期内的下一计息周期作为借款本金计算利息。

该计算公式表明：建设项目的借款利息在建设期内的一个计息周期进行计算，但没有在该周期进行偿还，该借款利息的金额将进入建设期内的下—计息周期作为借款本金计算利息，即复利计算，以此类推，直至建设期结束。

按照复利计算的原理，项目在建设期内的全部借款利息没有偿还，一直挂账到建设期结束时或者到项目经营期中去偿还。

以上内容参考  百度百科-建设期利息